物联网智能终端项目风险管理手册（参考）.pdf

物联网智能终端项目

风险管理手册

xx集团有限公司

目录

第一章风险管理手册4

一、风险管理的目标4

二、风险成本的影响8

三、风险成本之间的替代8

四、风险成本的构成10

五、危害性风险及其损失14

六、金融风险16

七、不确定的水平与风险17

八、考察风险的角度21

九、基本风险与特定风险22

十、纯粹风险与投机风险24

第二章公司概况28

一、公司基本信息28

二、公司主要财务数据28

第三章项目基本情况30

一、项目概况30

二、结论分析30

第四章发展规划分析33

一、公司发展规划33

二、保障措施34

第五章组织机构及人力资源配置37

一、人力资源配置37

二、员工技能培训37

第六章风险风险及应对措施40

一、项目风险分析40

二、项目风险对策42

第一章风险管理手册

一、风险管理的目标

1.营利公司的总体目标

对于营利公司来说，我们已经通过实例说明了，风险会减少企业

价值，那么，对风险进行管理就是要尽量减缓这种减少。事实上，企

业价值是企业管理中一个核心的问题，当今财务理论的基本理念就是

“价值最大化”，风险管理的目标和企业目标是一致的，也是要使得

企业价值最大化。

如果将风险成本定义为企业价值的减少，则风险成本最小化和企

业价值最大化就是等价的。风险管理通过使得风险成本最小化来实现

企业价值最大化，我们将风险成本最小化看做是营利公司风险管理的

总体目标。具体地，它通过对以下两个方面的影响而实现：

（1）净现金流的期望值

风险管理措施要增加公司未来预期现金流入及减少公司未来预期

现金流出，使之达到一个平衡点。

（2）未来净现金流的变动

风险管理者应在边际成本等于边际收益的条件下控制未来净现金

流的变动，而降低未来净现金流变动的收益常以股东要求得到的风险

补偿来体现，因为在期望净现金流—定的情况下，由于未来净现金流

的波动而引起的公司股票价格的下跌使得投资者在购买股票时要求得

到更高的期望投资回报。

由于风险成本之间的替代作用，这两方面又不是独立的，二者之

间也存在一个平衡。

2.非营利公司和政府机构的目标

对于营利公司来说，其价值最大化的目标源于营利公司的股东要

求企业价值最大化，而非营利公司和政府机构不存在股东，它们的风

险管理目标是什么呢？

虽然它们没有股东，但并不意味着其运作就没有约束，非营利公

司有来自捐款者的约束，政府有来自纳税人的约束，它们要向这些委

托人提供价值最大化的产品或服务。0如果将风险成本看做非营利公司

和政府由于风险而导致的行为价值的减少，那么它们的风险管理目标

就是实现这些委托人的风险成本最小化。

在这个总体目标下，非营利公司在日常决策中的一些准则可能会

和营利公司有所不同。例如，非营利公司会更看重巨大损失对客户造

成的负面作用，因此，对于巨额损失的管理可能就会付出更多的成本。

又如，政府通过贷款或税收筹措资金的能力显然比营利公司强，因此，

在选择损失融资措施时就可以得出不同的结果。再有，非营利公司和

政府机构一般不缴纳收入所得税，这也会对决策的具体选择产生影响。

3.个人和社会的目标

个人的追求是基于自身效用函数的个人财富最大化，而在前面个

人面临交通风险的例子中我们看到，风险的成本减少了个人财富，因

此，如果把风险成本定义为由于风险而造成的个人财富的减少，那么

个人风险管理的目标也是风险成本最小化。

所谓社会的风险，也就是个人风险和企业风险的总和。综合起来

看，当所有的个人和企业所采取的损失控制、损失融资和内部风险抑

制等手段的边际成本等于社会总期望损失成本、残余不确定性成本以

及无形成本2的边际减少时，就达到了一种有效风险水平，此时能够

实现全社会总风险水平最小化，这就是社会风险管理的目标。

4.企业目标和社会目标之间的冲突