内部控制与风险管理 全套课件.ppt

* * 本章小结 本章首先介绍了企业经营活动层面的目标，包括战略目标、经营目标、报告目标、合规性目标，这是企业的基本目标。企业的风险管理目标必须和企业的目标相一致，为实现企业的目标服务。风险管理的具体目标是要在损失发生前提供经济有效的保证，在损失发生后能够达成令人满意的复原。包括损失发生前的目标和损失发生后的目标。 在明确了风险管理的目标的基础之上进行风险识别。这是风险管理中最为关键也是最难得一个环节。本章介绍了七种风险识别的方法，分别是现场调查法、列表检查法、财务报表分析法、触发器法、流程图法、座谈讨论法和问卷调查法。 * * 本章重点与难点 1.经营层面目标与风险层面目标的关系 2.损失发生前与发生后目标的区别 3.风险识别的工具 4.风险识别的方法 * * 思考题 1.企业经营层面的目标有哪些？在这一层面如何降低企业的风险？ 2.风险管理的目标是什么？ 3.如何理解风险偏好对于风险管理的影响？ 4.风险识别的方法有哪些？ * * 案例分析 日本八百伴（Yohan）惨败在哪儿 八百伴是日本最大的百货公司之一，在20世纪90年代全盛时期，八百伴在全球16个国家拥有400多家百货公司，以雄霸世界零售业第一把交椅而扬名。 1997年9月，八百伴宣布破产，向法院申请“公司更生法”保护，当时八百伴的负债额达到1，613亿日元，是日本战后最大的一宗企业破产案。 在调查中发现，导致八佰伴破产的致命原因有三：第一，八百伴低估经营非核心业务的风险，在急速成长过程中，八百伴逐渐背离了百货和超市的主业，而发展地产、饮食、食品加工和娱乐等辅业。然而，随着金融风暴的冲击，集团的这些辅业变成了负资产，这些辅业都为八百伴带来了沉重的负担。 * * 第二，八百伴低估了扩张业务的风险，1990年至1996年短短6年间，八百伴在中国内地的零售点由零扩展到50多家，在扩展的过程中，它明显地低估了扩张业务的风险，加上八百伴当时遇上国家宏观调控，为了实现集团主席的梦想，只好通过信贷维持扩张。面对较预期为差的回报及不断扩大的资金需求，八百伴最终陷入难以自拔的困境。 第三，八百伴也低估了开发海外新兴市场的风险。由于日本市场零售业饱和，强大竞争对手林立，八百伴采取了积极开发海外市场的战略，但却低估了开发新兴市场的风险。1972年八百伴将巴西视为第一海外市场，但当时的巴西经济动荡，最后他只有惨淡收场。20世纪90年代初，八百伴开始进军中国市场，甚至将它的总部迁至上海。但由于中国消费者当时还未能完全接受超市和百货公司的销售模式，中国消费力还处于比较低的水平，加上遇到中国宏观调控和国内合资 * * 伙伴已核准资金不能如期到位等问题，引致资金回报率不断下落，辛苦经营了十多年的八百伴终于以清盘结束业务。 问题：（1）八百伴破产的根本原因是什么？ （2）八百伴的风险管理有什么问题？ * * 第十一章 企业风险分析与评价 * * 引例：紫金矿业污染环境被罚 2010年7月3日和7月16日，紫金矿业集团股份有限公司紫金山金铜矿铜矿湿法厂先后两次发生含铜酸性溶液渗漏，造成汀江重大水污染事故，直接经济损失为3187.71万元。2010年10月，因为污染事故，紫金矿业已被福建省环保厅罚款956万元，成为环保部门迄今为止针对企业污染开出的“最大罚单”。 2010年12月，紫金矿业宣布，两名高管陈景河和邹来昌已收到福建省环保厅处罚决定书，分别被处罚70.6万元和44.97万元。 不过紫金矿业为汀江污染事故付出的代价不止于此，该公司曾在10月8日公告表示，汀江污染事故的3187.71万元直接经济损失，均由紫金矿业“买单”，所有损失会在今年年报中全部计提。 * * 主要内容 一、人力资本风险分析 二、财产风险分析 三、法律责任风险分析 四、金融市场风险分析 五、风险衡量的概率技术 六、风险衡量的非概率技术 七、企业风险评价方法 [案例分析] 摩托罗拉的陨落  * * 第一节 企业风险分析的思路 企业风险管理中一个很重要的环节，就是在识别自身风险因素的基础上，有针对性的对风险发生的可能性和影响程度进行分析。 企业应当关注的内部风险因素包括人员素质因素、财务和信息管理因素、基础经济实力因素、技术开发和应用因素和安全环保因素等。 企业应关注的外部风险因素则包括宏观经济因素、政策法律因素、文化社会因素、科技发展水平因素和自然环境因素等。 与此相对应，企业应当结合自身情况，着重从人力资本风险、财产风险、法律责任风险和金融市场风险四个主要方面展开风险分析。 本章将主要着眼于风险对企业所可能产生的负面影响，从控制损失的视角出